2013年全球財富持續增長，印證經濟緩慢復甦。
歐美重現經濟實力，亞洲財富增長明顯放緩，家債步步高升，新興國家債務更與財富同步增長令市場擔憂。
安聯全球財富最新調查顯示，2013年全球財富按年增長近10%，為2003年以來最高，全球總財富達118兆3千億歐元（約490兆5千500億令吉）新紀錄，主要由股市推動，存款居次，接著是保險及退休資產。
去年，全球股票及固定收入證券增長16.5%，不過大量資金僅流入美國股市，歐洲及日本股市則面臨資金撤離的窘境。
銀行存款最大財庫
儘管利率探底，銀行存款依然是累積財富的重要管道，在發展中國家尤其顯著，可是增加速度比前期放緩，從6.7%跌至5.5%。
第三大資產來自保險公司及退休機構，取得7.2%強勁增長率，不僅因為增值作用，同時也顯著受資金流入帶動。
然而，並不是所有區域的財富在2013年取得增長，拉丁美洲及東歐財富增長速度放緩，亞洲、北美洲及西歐則有所增加。
拉丁美洲從前期的13.5%趨緩至6.4%，放緩速度過半；東歐則從8.7%微跌至7.1%；亞洲從前期的11.2%增至12.2%，主要是由日本正面發展帶動（6.1%），北美及東歐分別按年走揚至11.7%及5.2%。
全球財富增長之際，債務也按年以3.6%的速度增加，至31兆6千億歐元（約131兆令吉），高於過去2年的各2.9%增幅，當中以亞洲（日本除外）最高，債務顯著增長15.8%。
不過，全球的個人債務比改善許多，自2009年起穩定下降，從71.5%最高點緩至2013年杪的65.1%，下跌了6.4%，當中以美國的減債成就最大。
相對的，新興國家負債率卻因經濟開銷持續上揚，促使亞洲區（日本除外）平均負債率上升2.3%至40%，東歐負債率揚1.4%至22.6%；拉丁美洲企於31.3%，西歐成功降至79.4%，北美更自2009年起，大幅度減去14%債務負擔，維持在83%水平。
亞洲人均債務值全球最低
雖然亞洲區（日本除外）負債率不斷上升，可是以人均債務值來看，依然全球最低，平均為1千410歐元（約5千840令吉），人均負債最高的區域是大洋洲，高達4萬7千370歐元（約19萬6千令吉），美國則以3萬1千650歐元（約13萬1千令吉）緊隨其後。
人均淨資產方面，北美依然稱冠全球，人均淨資產值達11萬4千歐元（約47萬令吉），比墊底的東歐高42倍，該區域人均淨資產只有2千730歐元（約1萬1千300令吉）。
日本為亞太區之冠，以7萬1千歐元（約29萬千令吉）居全球第二；西歐及大西洋則分別在4萬6千及4萬8千歐元（約20萬令吉）水平；亞洲（日本除外）及拉丁美洲分別是4千190歐元（約1萬7千令吉）及3千350歐元（約1萬4千令吉）。
瑞士依然最富有
安聯全球國家/區域最富有排名當中，擠入20強的歐洲國家佔超過半數，亞洲只有4個國家/區域入榜，歐洲小國瑞士依然穩佔全球最富有國家榜首，以人均淨財富14萬7千歐元（約60萬令吉）撼贏美國，後者以12萬歐元（約50萬令吉）居次。
接著是比利時、荷蘭、日本及瑞典，人均淨財富介於7萬至8萬歐元（29萬至33萬令吉），排名第3至第6；另外兩個擠入前10強的亞洲代表是台灣及新加坡，名列第7及第9，人均淨財富介於6萬5千至6萬6千歐元（約27萬令吉）。
中國財富暴增帶動亞洲
安聯全球財富調查發現，亞洲10個國家/區域財富於去年增長超過12%，至28兆9千億歐元（約12兆令吉），共佔了全球財富的四分之一，主要是受中國財富資產強勁增長帶動。
去年中國財富增長近23%，佔區域的36.5%，亞洲最富的日本只得6.1%增長率，財富佔區域比例從2007年的57%縮水至40.5%，韓國及台灣分別佔約6%，印度及印尼則從低基點倍增至3.6%及1.1%。
中或取代日成最富有國家
報告預言，若中國的財富以此速度繼續成長，很有可能就會在明年取代日本，成為亞洲最富有的國家。
過去5年，亞洲區財富年平均增長率為9.4%，日本財富僅取得2.5%平均增長率，顯著落後其他亞洲國家區域。印尼、中國及印尼的財富資產增長最快，年平均增長率超過20%，大馬及泰國也在10%以上。
不過，在家庭資產稱冠亞洲的日本，因兌換率影響，人均財富稍微落後新加坡2千歐元，而大馬的人均財富比中國高出近2倍，雙印則以不及1千歐元（約4千令吉）的人均財富墊底。
獅城人亞洲最富
這意味新加坡人亞洲最富，日本人屈居第2，兩者人均財富都在9萬歐元以上（約38萬令吉），台灣、以色列排名第3及第4，韓國第5，大馬則以1萬4千198歐元（約5萬9千令吉）居第6，中國以7千610歐元（約3萬1千令吉）隨後。
由於一些國家的金融體系還在架設中，大部份亞洲區資產依然以現金為主，銀行存款佔了52%，不過這在2008年爆發經濟危機後有逐年下降的趨勢。
令人意外的是，受日本股市復甦激勵，去年日本人積極套利，持續把資金撤離股市及債券，轉而投資壽險及儲蓄，令銀行存款佔了總財富的54%。
然而，中國與日本的狀況剛好相反，中國央行發現，銀行儲蓄用戶提款人數有所增加，他們都把錢投資在可提供高回酬的財富管理資產及股市，導致去年銀行存款佔中國總財富比例首次下滑至60%以下水平。
同步增長
有債才有富？
在新興國家，債務幾乎與財富同步增長，中國家庭財富及債務的增長率相差無幾，都在23%，印度、印尼、大馬及泰國也以雙位數增加，分別增15.8%、15%、13.2%及11.4%，日本家庭債務增長率最低，只得1.4%。
不過，負債率最高的國家不是貸款需求較高的中國，而是韓國，家債佔GDP%近93%，大馬則以87%居次，泰國以82%排名第3，高於日本，而且幾乎半數的債務用於購買及裝修產業。
新加坡的貸款近三分之一用來購買產業，泰國多數為消費貸款，韓國有34%的貸款用於購買產業，大馬44%貸款用來購買產業。
“市場對此狀況感到憂慮，擔心一旦升息或經濟放緩，家庭會過度負債及貸款違約風險上升，這對低收入群尤其不利，因將導致他們難以儲蓄。”
安聯指出，雖然日本家債佔GDP81%，但是該國有高於債務4倍以上的財富支撐，大馬及韓國家庭財富分別只高於債務的2.2倍，泰國更低，僅1.4倍，債務及累積速度相當令人擔憂。
大馬家債翻倍增長
根據報告，大馬及泰國的家債在2008至2013年期間翻倍增長，分別從60.4%及56%倍增至2013年的87%及82%，導致大馬及泰國家債增至1千890億歐元（約7千770億令吉）及2千160億歐元（約8千880億令吉）。
扣除債務後，日本的財富淨值依然領先其他國家區域，以7萬歐元（約29萬令吉）人均淨資產值跑贏台灣及新加坡，兩者的人均淨資產值企於6萬5千歐元（約26萬令吉）水平。
因高負債率影響，韓國人均淨資產值顯著落後日本近3倍，僅1萬9千805歐元（約8萬1千令吉），大馬及中國低於1萬歐元，分別只有7千800及5千900歐元（約3萬2千及2萬4千令吉），泰國人均淨資產值只有1千300歐元（約5千令吉），印度及印尼跌破1千歐元，分別只有750及600歐元（約3千及2千500令吉）。
大馬負債率亞洲第二
大馬家債增財富成長放緩，債務總額增長13.2%，超越財富的11.2%增長率，以人均淨財富3萬2千令吉名列亞洲第5，全球排名29。
安聯全球財富報告顯示，大馬家債總額正以國內生產總值（GDP）成長近3倍的速度增加，於2013年增長13.2%，家庭負債佔GDP86.8%，超越美國，為亞洲第二大債台高築的國家。
去年大馬國內生產總值成長4.7%，而亞洲區家庭負債率普遍不及國內生產總值的40%。
從2007年起，大馬人家庭財富已增長64%或1千650萬歐元（約6千842億令吉），可是在2013年，家庭財富成長明顯放緩，從前期的12.6%下滑至11.2%，低於亞洲區的16.8%增長率。
壽險及退休資產最多壽險及退休資產依然是大馬人的最愛，佔了家庭資產組合的38%，其次是債券，佔3分之1，接著是銀行存款，佔近30%。
人均淨財富方面，大馬以7千800歐元（約3萬2千400令吉）名列亞洲第5，全球排名29，落後日本、台灣、新加坡及韓國，不過在檢測各國貧富差距時，報告發現，大馬及泰國是亞洲改善貧富差距展現一定成效的國家。
總結：
這個報告除了帶領我們檢視最新的全球財富動向，也帶出新興市場“債台高築”的悲哀，尤其是大馬，這幾年國內金融市場受“瘋”產業投機氣氛感染，看似一片榮景，背後卻隱藏著層層危機，伺機待發，萬一再爆發經濟危機，負債累累的人們，該何去何從？（星洲日報／投資致富‧焦點策劃‧文：郭曉芳）
