宝星环球

【宝星环球】科技板块全线暴跌！本周基于特朗普交易的对冲策略

Bxtrade
Publish date: Wed, 24 Jul 2024, 12:16 PM
Bxtrade
0 92
宝星环球投资国际外汇交易软件平台，提供原油期货股票贵金属差价合约CFDs，拥有NFA、FSC双证书保障，交易流畅，资金有保障！
Following Message

一、什么是特朗普交易？

“特朗普交易”是指特朗普推行的减税、提高关税、放松监管和增加基础设施支出的政策预期，导致市场出现的特定走势和投资者行为。这种交易模式推动了股市的增​长和债市的波动。

在过去两周的“特朗普交易”活跃期，随着降息预期升温，美元走软，美股小盘股大幅上涨，长期美债遭到抛售，金价不断刷新高。特朗普对石油、天然气等传统化石能源的支持也推动了道指和罗素2000的上涨。

二、科技板块为何下跌（纳指与费城半导体）？

  1. 对冲基金减持：上周，对冲基金对美国股票的减持速度创下2021年1月以来的最快纪录。为了在美国11月总统大选之前持有更多现金，对冲基金纷纷减持股票。高盛经纪业务部门表示，上周市场充满了痛苦的平仓，半导体、超大盘股、人工智能概念股等前期热门股票剧烈下跌。

  2. 分析师预期：高盛顶级股票分析师表示，人工智能（AI）不会掀起经济革命，泡沫总会破灭。瑞银认为，目前小盘股缺乏有力的基本面支撑，未来经济的稳定和通胀的降温对小盘股走势至关重要。美股转向小盘股的轮换可能会继续，但前提是大型科技股的盈利增长放缓。

三、基于道指、罗素2000与纳指的对冲策略

采取对冲策略的目的是同时对冲掉整体市场下跌或上涨的风险（beta）。本文建议投资者在本周采取以下两种对冲策略获取超额收益。

策略1：同时做多道指并做空纳指

（自7月14日开始，做多道指同时做空纳指的交易已经达到100%的回报率）

策略2：同时做多罗素2000并做空纳指

（自7月14日开始，做多罗素2000同时做空纳指的交易已经达到665%的回报率）

风险提示：以上言论代表分析师个人看法，不代表 #宝星环球投资 立场，意见仅供参考。

More articles on 宝星环球
【宝星环球】黄金头肩顶或将破局！反弹走势一触即发？

Created by Bxtrade | Nov 19, 2024

黄金价格上周持续震荡调整，曾提及黄金短线或将反弹，并回测2640美元一带后再下探。目前市场基本符合预期，但是否开启新一轮上行趋势仍有待观察。

【宝星环球】大选后黄金避险热度降温，短线恐再探低位，或跌破2500美元？

Created by Bxtrade | Nov 12, 2024

自美国总统大选落幕后，黄金市场避险情绪明显减弱，价格大幅下挫，短短几日内跌幅接近200美元。在本周即将公布的重要经济数据及美联储利率决议前，市场持续关注黄金的走势，投资者应密切关注关键经济指标与技术支撑位。本篇将对黄金的短期走势与中长期前景进行详细分析。

【宝星环球】非农数据来临前黄金有望突破新高，2800美元目标近在咫尺？

Created by Bxtrade | Oct 30, 2024

进入本周，黄金市场走势再度引起关注，特别是在非农数据和一系列关键经济指标即将公布的背景下。上周黄金曾回调至2707美元一线，表现出较强支撑，本周黄金能否再创新高，引发市场期待。

【宝星环球】11月市场风暴来袭：多项重磅经济数据及政策决议将主导市场走向

Created by Bxtrade | Oct 29, 2024

11月将成为全球金融市场的关键月份，多项重磅经济数据和美联储政策决议接踵而至，这些事件不仅将牵动美元和黄金的走势，也可能引发市场大幅波动。本文将梳理11月的重要数据与事件，为您解析其可能带来的市场影响。

【宝星环球】黄金价格波动加剧，挑战2700美元大关？留意买入机会

Created by Bxtrade | Oct 22, 2024

随着近期美国通胀数据高于市场预期，黄金价格面临波动。本周投资者需特别关注即将公布的美国9月零售销售数据、初请失业金人数及欧洲央行利率决议，因这些事件可能对黄金走势产生直接影响。展望未来，黄金价格有望挑战2700美元甚至更高，投资者应密切留意市场动向。

【宝星环球】黄金市场展望：美国通胀超预期，黄金或将突破2700美元？

Created by Bxtrade | Oct 16, 2024

随着全球金融市场的不确定性不断加剧，黄金作为保值资产的需求逐渐升温，尤其是在美国通胀数据全面高于预期的情况下，黄金市场备受关注。近期，黄金价格虽出现回调，但市场普遍认为，未来金价有望突破2700美元大关。本周黄金市场的焦点将集中在美国9月零售销售数据、初请失业金人数以及欧洲央行的利率决议等关键经济数据。

【宝星环球】全球三大因素引领黄金走向2025年历史新高

Created by Bxtrade | Oct 15, 2024

随着全球经济和地缘政治局势的不断演变，黄金作为避险资产的吸引力日益增强。deVere Group首席执行官Nigel Green预测，2025年初黄金价格有望创下历史新高，达到前所未有的水平。这一大胆预测背后的主要推动力源自三大关键因素：全球央行的黄金储备激增、美联储可能的降息政策，以及持续紧张的全球地缘政治局势。

【宝星环球】CPI重磅数据即将出炉，黄金顶部显现还是再度爆发？

Created by Bxtrade | Oct 08, 2024

在9月的FOMC会议中，美联储宣布降息50个基点，同时表示全年降息幅度将达到100个基点，未来总降息周期预期为200-250个基点。美联储主席鲍威尔指出，此次降息的主要原因是此前的非农报告中薪资增幅可能被高估，当前企业的薪资压力有所减轻。鲍威尔进一步强调，劳动力市场的失业率上升并非经济衰退的标志，而是由于劳动供给的增加，尤其是在拜登政府移民政策的推动下，许多境外劳工进入美国市场。⇒ 这一决策表明美

【宝星环球】聚焦本周非农数据！黄金有望冲击2700美元大关？

Created by Bxtrade | Oct 02, 2024

本周多项重要经济数据即将发布，市场焦点集中在非农数据与美联储的降息动向上。随着通胀放缓和实际利率下降，黄金的中长期走势仍看涨。本文将分析黄金的基本面与技术面，探讨其未来涨势与投资策略。

【宝星环球】10月关键经济数据预警：美联储降息预期与黄金走势息息相关

Created by Bxtrade | Sep 27, 2024

10月市场将迎来一系列重要经济数据，尤其是非农、CPI和PPI，这些数据将对市场的美联储降息预期产生重要影响。美元和黄金的价格走势将在这些数据的推动下波动，投资者需密切关注，并及时调整投资策略以应对潜在市场风险。

Discussions
Be the first to like this. Showing 0 of 0 comments
Post a Comment