问：近年来，我的业务稳健成长，因此我正在探讨扩展业务，以应付增长中的需求，然而，由于担心这项大变动可能会影响现金流，我只好按兵不动。对于像我这样的小商家，您能提供甚么意见，以改善财务状况？

我们经常听人说“现金称王”。这是千真万确的，因为现金是任何组织的命脉，对组织的健康和生存能力做出重大贡献。一家妥善管理营运现金流的中小型企业，可能无需依赖任何形式的融资、或脱售资产，以资助它的业务营运。而妥善管理营运现金流的先决条件是：有效的营运资金管理方法。

营运资金管理无疑是一家企业的重要环节之一，在大多数情况下，营运资金和盈利之间，有著一种正正得正的关系。若面对营运资金短缺，盈利往往也不理想，反之亦然。

除了必须考虑到影响全球经济的各种因素，经营一家企业其实得考虑更多因素。这一切相对难以做到，这是因为人力、公用事业费用、租赁成本和搬迁费用等间接成本的增加。

因此，中小型企业落实有效的营运资金管理更符合逻辑。营运资金是指企业所带来的流动或短期资产（应收账款，现金，存货）减去为流动负债（应付账款、薪金、短期贷款）而支付的开销。营运资金反映出一家企业能否好好应对短期承诺，并确保它拥有足够的现金流，以应对短期债务和营运开销。

中小型企业尤其必须在资产和负债之间，维持一个良好的平衡，以确保业务的顺利营运，这一切关系到有效率和高效地管理现金流，有效的营运资金管理，为中小型企业带来的优点包括以下几点：

●及时付款给供应商、可确保获得充足的原料供应，进而可满足未来的订单需求，同时维持业务的稳定。

●拥有充足现金以支付工资，应付发薪和间接开销及偿付其他成本，并保证业务的营运不受影响。

●因为在比较不景时期延长收账期、而有能力放账给顾客。

●能够承受意想不到的情况或紧急危机、以弥补差距，而不会影响大多数的日常现金流需求。

●正数的营运资金，可让中小型企业充份把握新的业务和投资机会。

由于进入长期资本市场的机会有限，在过去，中小企业往往必须依赖经营者注入的资本，业界供应商给予赊账和短期银行借贷来融资它的库存、间接成本、应收账款和业务扩张。然而，这些并不一定是主要的管道。您可采取一些简单但有效的步骤来管理营运资金，并且明智地经营您的业务。

敬请考虑以下几点：

●策略性规划：您有必要预测收入和支出的变化，为不景时期而规划是重要的。您也得制定一项应急计划，以应对任何意想不到事件的影响。营运资金管理是衡量一家中小型企业之营运和财务效率的可靠准绳。这种导向必须成为中小型企业之策略，以及营运思维的一部份，应该不断努力改善营运资金状况。

●设定目标：在设定实际的销售和盈利目标之前，花一点时间做市场调查。在大多数时候，小型企业往往过于雄心勃勃、设定不切实际的目标，最终无法实现。

●信贷机会：与合适的金融服务提供商合作，以获取一种仅付利息的信贷便利额度，这是不景时期的稳当融资来源。在需要时才动用这项便利，以及逐月偿付所借的本金和利息。

●顾客满意度：这是争取顾客忠诚度，以确保他们一再回头光顾的重要考虑因素。简言之，良好的现金管理意味著了解您的现金需求会在何时、何处，以及如何影响您的业务。有效的营运资金管理，需要深入了解一家企业的现金流入和流出。这不仅是在时间、方法和确定性方面而已，也在于能否取得融资和投资选项。