焦点策划

 

 

对于打工族而言，相比升职加薪，投资就像是一条通往致富的捷径，但是能安全通关的人可能不多。

如今大数据逐渐成熟发展下，延伸出多种新时代投资，增添了新的道路，只是不知途中是顺畅无比还是困难重重？

网络投资平台吸引年轻人

这些新时代投资大部份通过网络平台进行，因此有进行网络活动的年轻人就成了这些平台的目标。

为了吸引许多年轻人进行投资，该些投资平台根据他们的需求喜欢，给予更适合的投资方式。

让年轻人更简易接触投资

智能投顾平台StashAway的大马区经理黄伟杰指出，现在许多年轻人喜欢消费不喜欢投资储蓄，所以他们要做的是让年轻人能更简单的接触或进行投资。

黄伟杰以其智能投顾平台为例子，目前投资者中近70%是35岁以下，而当中过半人是第一次进行投资。

而到底这些新投资产品有甚么魅力吸引著年轻人呢？

智能投顾平台
量身打造投资组合

相信许多人都听说过众筹平台，就是让一般的私人有限公司向大众筹款，以众人力量集合资金投资项目。

而在本地较为有名的两大类型，分别是P2P众筹和股权众筹。

若进行对比的话，股权众筹的投资者将作为该公司的股东持有股权，这点相信会让投资者较为放心。

此外，还有另一种新型投资——智能投顾平台。

该平台在本地比较新颖，就是把人对人的投资管道变成自动化。

民众只需要填写风险承受的高低、投资回报长短个人职业等等一系列问题后，由智能投顾根据投资者个人情况给予投资组合的咨询和判断。

而这些平台除了善于通过网络优势吸引投资者，还在形式上与传统投资不同外，给予投资者新鲜感。

一、增加市场选择
新时代投资因采取了数码形式，轻松解决地域性限制的问题，投资范围概括了全球市场。

平常来说，本地可接触到海外股项的管道不多，所以投资者大部份只能在本地股市上进行买卖。

而在有限的选择下，民众投资兴趣好像不高。

大马43%家庭资产投入银行存款

黄伟杰指出，数据显示，在亚洲51%的家庭财务资产都投入了回酬偏低的银行存款上，其中大马有43%，均属于偏高，相比北美仅有14%。

不过，这显示亚太区的家庭拥有更多空间进行分散投资。

美资本市场提供更多选择

对此，黄伟杰认为，美国资本市场的广度、深度和流动性可提供投资者更多选择。

他以其平台为例子，旗下投资组合是以风险偏低的交易所交易基金（ETF），包括了全球主要市场如美国、日本、欧洲、亚洲及新兴市场等，给予本地投资者投资海外市场的机会。

二、门槛低
以前一提到投资，就忍不住联想到港剧里的富商一掷千金的画面，好像没个几十、上百万都不敢投资。

现实虽没那么夸张，但许多传统投资管道对于投资者身家和投资额都有不低的要求。

截至今日，传统投资也仍有最低投资额，就像是股票和产托的购买单位至少是100股，一些基金的最初投资额更是数以千计。

现有投资产品的昂贵和较高进场需求，除了让资金有限的民众望尘莫及，还使想进场的年轻人却步，毕竟不是所有人都能承受这高额的“学费”。

黄伟杰指出，在大马35岁以下的民众只有5%有在大马交易所开设中央存票系统（CDS）户头，反映了年轻人对传统投资的兴趣，不及老一辈的大。

投资额要求偏低

相反的，新时代投资在这方面条件稍显宽松，许多产品对投资额要求都偏低，力求吸引未能进行传统投资的投资者，以及加大市场流动性。

就如众筹平台Fundaztic的最低投资额为50令吉，而智能投顾平台StashAway更是只需1令吉即可投资。

三、成本低
此外，新时代投资均采取了数码化平台，减少人力资源及设施费用，有效降低成本。

智能投资顾问降人力资本

这也促使他们有空间降低对投资者收取的各项费用。

黄伟杰表示，就像他们因采用了智能投资顾问，减少聘请投资顾问和投资经理的薪金成本，收取的管理费用最多只需0.8%。

相比下，普通基金收取2至3%的管理费用，以及未计算的其他相关费用。

此外，P2P众筹平台Fundaztic首席执行员黄慧敏也指出，他们的众筹项目投资者只需交付1%的费用。

股权众筹平台——PitchIN也将部份费用转嫁至要求众筹的公司。

而费用上的削减并不会影响获取的回酬，对于投资者来说极具吸引力。

投资者或需自己处理琐事

不过，减少了收取费用，意味著部份步骤简化，当中较可能的是人力方面，所以，相比传统投资有中间人或代理人帮你处理琐事，新时代投资就要靠自己了。

四、简单方便
PitchIN首席执行员山姆沙菲耶指出，众筹平台最大的好处之一，就是方便和简化顾客进行了解和投资的过程。

他表示，民众可以通过网上了解公司情况进行投资，节省了时间和精力。

不过，对于新时代投资，我们相比发达国家还较为陌生，这也使本地投资者对于一些网络投资平台抱有疑虑。

尤其是频频出现金钱游戏骗局的新闻，更是加深了民众的忧虑。

翼3年内可效仿英众筹平台

山姆沙菲耶认为，目前大部份投资者仍较喜欢采取面对面方式，了解公司管理和其创办人，弱化了网络平台的便利性。

因此，他翼望，未来的2、3年内，本地投资者在日渐熟悉众筹平台后，他们可以效仿英国众筹平台，让投资者对只通过网络完成投资有信心。

投资风险不容忽视

尽管如此，新时代投资就真的适合年轻投资者吗？

迈悦理财教育机构首席导师兼理财顾问周志强认为，投资没有所谓的适不适合，主要是看投资者承担风险和对风险认知的能力。

应放眼长期投资

虽然新时代投资好处不少和回酬不俗，甚至部份回酬率可达到双位数，但却不能忽视其存在著更高风险！

山姆沙菲耶也强调，比如股权众筹，通常投资在成长期的公司，这是很冒险的。

他补充，而且，这些投资是需要耐心等待成长，所以过程至少要3至5年。

但很多投资者却在被亲朋戚友或是推广内容怂恿下，忽略了高风险，只被高回酬吸引而投资，最后亏损了才后悔不已。

又或者，一看投资的公司不赚钱就想离开，没有考虑长期投资。

风险回报相辅相成

黄伟杰认为，这是因为本地投资者的思维向来倾向于回酬，本地传统投资如一些信托和相关产品，也是专注于回报胜过风险。

可事实上，风险和回报是相辅相成的。

他指出，他们想让投资者重视投资风险，因为这样才可以拥有他们明确的评估报告，以设计符合其需求和投资目标的产品。

他认为，有了承担风险的能力，才可让投资者在股市起伏波动时守住进行长线投资，而不是一旦亏钱就卖。

因此，黄伟杰建议，投资者除了关注回酬和盈利方面，也需要学习管理投资风险。

需自行衡量投资利弊

新时代投资有利也有弊，周志强认为，投资者需要自行衡量。

有鉴于此，周志强将上述提及的新时代投资类型与特征进行整理：

新时代投资类型与特征投资：

智能投顾
●形式：比较新颖的投资管道，就是把人对人的投资管道变成自动化。

●优势：由于是根据投资者提供的数据给予咨询和投资建议，没有情感代入，所以可避免情感偏差和人为错误，有些可以24小时运作。

●不足：是根据你的指示进行所以无法建立情感和信任感，也不能从投资者的角度和需要进行分析，若创建的知识、经验方面不足的话，建立的智能将有投资上的残缺，无法对全局进行正确判断。

●建议：风险承受能力较高，并且拥有基本的投资知识者，可以寻找专业的平台，进行相对适合的方案。

投资：众筹平台
●形式：是让一般的私人有限公司向大众筹款，以众人力量集合资金投资项目。

●优势：1）企业角度，在无法获取银行贷款之下可向大众说明公司营运和所有事项，借此向有同样眼光的投资者筹钱，加快创业步伐，以及带动大众进行投资；2）投资者角度，对于缺乏投资管道的人，提供了更广扩和全面的平台，可以投入有信心的新公司，一旦爆发其利润可观，如Grab、阿里巴巴等。

●不足：1）企业角度，众筹获得得资金较少，因为一般上每人的投资金额为几百到几千令吉，而且公司还需具备推广能力，吸引投资者；2）投资者角度，投资成长中的企业风险偏高，通常企业开始营运的3年内有80%的会倒闭，整体上失败率达90%，而且除了公司，大环境也至关重要。

●建议：相比一掷千金，不如分散投资数家企业，来降低风险，以及选择自个擅长或有相关知识经验的领域投资。此外，大环境也需要时刻关注。

传统投资“安全”

不过，对于初期投资者，周志强还是比较建议，从传统投资入门。

他指出，传统投资相对稳定，因为有过往的长期记录可以作为参考，还有其审查严格，如基金从投资组合、基金经理和其他条件需达至大马证券委员会的要求，股票也是一样，要有公司完整成立至今的记录和上市准则。

从传统投资入门

“所以传统产品会比较安全，适合不太能接受或是相比下较缺乏知识的投资者。”

不过，若是可承受风险又有基础投资知识的人，可以选择类似众筹的平台，投资感兴趣的项目。

“比如你喜欢或是曾经营过民宿的经验，可以选择相似的项目，方便入手。”

贪婪是大忌

那么，目前来说，投资者又该如何分辨真假，才不会因怯而白白错失良机呢？

对此，周志强强调，金钱游戏骗局的关键在于投资者的贪或赌。

“回酬高、担保和回本极快，是金钱游戏陷阱最明显的特征。”

他举例，比如你在选择投资产品时，产品负责人跟你说这一定会赚钱而且回酬很高，你很快就可以分期拿到红利，那十之八九都是骗局。

查证投资平台是否合法

此外，民众在进行投资前可以查看，该投资平台是否有获大马证券委员会（SC）的批准。

因为投资平台的合法性非常重要，这表示该平台面对著法律监管，减低诈欺的几率。

【结语】
如今多种新时代投资的出现无疑增添了新的机会，但并不代表就可轻松过关，能否顺利通往成功，就需看投资者各凭实力。