（吉隆坡2日訊）楊忠禮電力（YTLPOWR，6742，主板基建計劃組）最新業績符合預期，儘管洽談中的新電力合約可以稍微提振業務展望，電訊和英國業務卻可能扯後腿，部份分析員微幅調低財測。

扣除應收賬項減值回撥，該公司次季核心淨利按年下跌37%，原因包括大馬的購電協議於去年9月到期及新加坡西拉雅能源（Power Seraya）的稅前盈利按年減少4千400萬令吉。

該公司和國家石油的天然氣售價爭議和解後，第二季回撥1億5千300萬令吉應收賬項和相關利息收入3千800萬令吉。去年6月，該公司已錄得3億零400萬令吉應收賬項，加上回撥款項，意味著國油的賠償額可能高達4億9千500萬令吉。

大馬研究指出，第二季電訊業務虧損從1億2千800萬令吉擴至1億6千萬令吉，公用業務貢獻也減少，下修2016財政年盈利預測12%。

聯昌研究說，英鎊可能轉弱，拖累英國韋塞克斯（Wessex）的營收貢獻，因此將2016至2018財政年每股盈利預測調低1至3%，但看好該公司的長期展望、廉宜估值和誘人股息。

馬銀行研究納進最新營運數據，並預期新購電合約將從下月啟動後，將2016和2017財政年盈利預測調高4%和5%。

楊忠禮機構受拖累

楊忠禮電力控股公司——楊忠禮機構（YTL，4677，主板貿服組）的業績受累，艾芬黃氏研究調低2016至2018財政年盈利預測13至16%，並預期洋灰業務可能減少其他營收下跌的衝擊。

不過，聯昌卻基于洋灰業務表現不如當初預期，而下修楊忠禮機構2016至2018財政年每股盈利預測6至9%。

（星洲日報／財經‧報導：王寶欽）